Rango de resultados
En vez de un solo número, el abanico de resultados posibles: el escenario pesimista, el típico y el optimista.
Nadie sabe cuánto va a valer una inversión en 20 años. Lo honesto es mostrar un rango: lo que pasaría en un escenario malo, en uno típico y en uno bueno.
Por ejemplo, US$ 100 al mes en el S&P 500 durante 20 años (US$ 24.000 puestos en total), con el riesgo que muestra su historia: el escenario pesimista termina en US$ 37.113, el típico en US$ 81.332 y el optimista en US$ 179.987.
El rango no es un límite: puede pasar algo peor que el pesimista o mejor que el optimista. Uno de cada diez escenarios queda por debajo del pesimista.
Son percentiles de miles de trayectorias simuladas: P10 (el 10% termina por debajo), P50 (la mediana) y P90 (el 10% termina por encima). El sombreado del gráfico va de P10 a P90 en cada fecha.
La banda no es una trayectoria: en cada fecha se ordenan todas las trayectorias y se toman los percentiles por separado.
En Compass, las trayectorias salen del remuestreo de bloques de la historia real (2.000 trayectorias, bloques de un año). Para el S&P 500 el crecimiento es el histórico; en el Simulador puedes elegir otro.
- Del pesimista al optimista
- Típico
- Lo puesto
2.000 trayectorias armadas con la historia del S&P 500 desde 1926.
Dónde lo ves en Compass
- Simulador · ProyectaEn Proyecta, el escenario pesimista, el típico y el optimista de tu plan.
Términos relacionados
Preguntas frecuentes
¿Qué significan P10, P50 y P90?
Son percentiles: P10 es el resultado que solo el 10% de los escenarios no alcanza, P50 es el del medio y P90 es el que solo el 10% supera.
¿El escenario pesimista es lo peor que puede pasar?
No. Uno de cada diez escenarios termina por debajo. Es un escenario malo, no el peor posible.
Calculado y revisado por Compass. Fuentes, verificaciones y método
Cifras con datos al 26 de octubre de 2026. Contenido educativo. No constituye asesoría financiera. Los resultados pasados no garantizan resultados futuros.